Voor beleggers die op zoek zijn naar een combinatie van kapitaalbehoud, voorspelbare kasstromen en solide zekerheden, biedt beleggen in zakelijke hypotheken een interessant alternatief voor traditionele beleggingen in aandelen, vastgoed en obligaties. Dit fonds positioneert zich nadrukkelijk als rustige belegging in een bredere, gespreide portefeuille.
Het fonds verstrekt zakelijke hypotheken aan ondernemers, met commercieel vastgoed als onderpand. Beleggers participeren indirect in een gespreide portefeuille van leningen, waarbij het fonds steeds het recht van eerste hypotheek verkrijgt. Anders dan bij vastgoedfondsen wordt geen vastgoed aangekocht of beheerd. Het rendement komt puur voort uit rente-inkomsten, niet uit (onzekere) waardestijging van vastgoed.
Deze opzet maakt het fonds geschikt voor beleggers die:
Voor dit fonds geldt een voorschotuitkering* van 6% op jaarbasis, met maandelijkse uitkeringen. De beheervergoeding is in dit percentage verwerkt. Eventuele overwinst – het verschil tussen het daadwerkelijk behaalde rendement en het voorschot– komt aan het einde van de looptijd voor 90% ten goede aan de participanten.
De looptijd van het fonds bedraagt vijf jaar. De beheerder heeft de mogelijkheid om dit met maximaal twee jaar te verlengen als dit in het belang van het fonds is. De inleg rendeert vanaf circa acht weken na sluiting van het fonds.
*Er wordt gewerkt met een voorschot omdat vooraf niet precies bekend is wat de gemiddelde rente op alle verstrekte leningen wordt.
Het fonds vraagt een minimale inleg van € 100.000. Dit maakt het vooral geschikt voor vermogende particuliere beleggers, ondernemers en family offices. Binnen een breed gespreide beleggingsportefeuille kan dit fonds worden gezien als een hybride bouwsteen:
Omdat het rendement niet afhankelijk is van waardestijgingen van vastgoed, is de volatiliteit (de mate van bewegelijkheid van de koers/waarde) doorgaans lager dan bij vastgoedfondsen. Tegelijkertijd biedt het fonds meer zekerheid en gemak dan directe vastgoedbeleggingen, doordat beleggers gespreid deelnemen en volledig worden ontzorgd.
Grotere beleggers die meer dan €100.000 in deze categorie willen alloceren zouden door de relatief lage instapdrempel dit fonds ook kunnen gebruiken om een ladderconstructie op te zetten. De fondsaanbieder is van plan om minimaal 1 fonds per jaar op te starten. Aangezien elk fonds een beoogde looptijd van 5 jaar heeft, komt er in jaar 6 €100.000 vrij wat opnieuw voor 5 jaar kan worden vastgezet. Op deze wijze heb je met een totale investering van €500.000 enerzijds een belegging met een rendement dat bij een langjarige investering hoort, terwijl er anderzijds, na het vijfde jaar, toch elk jaar €100.000 beschikbaar komt voor welk doel dan ook. Hierbij hoort de kanttekening dat de beheerder in het belang van het fonds kan besluiten de looptijd met maximaal 2 jaar te verlengen.
Het fonds is vormgegeven als een fonds voor gemene rekening (FGR) en kwalificeert als beleggingsfonds onder de Wet op het financieel toezicht. De juridische eigendom van de activa ligt bij een aparte stichting. Het beheer wordt uitgevoerd door een professionele fondsbeheerder die onder toezicht staat van de AFM.
Beleggers dienen zich ervan bewust te zijn dat:
Hoewel geen enkele belegging risicoloos is, is het risicoprofiel van het fonds defensief ingericht. Belangrijke risicobeperkende elementen zijn:
Een aanvullend zekerheidselement is een tijdelijk vangnet voor rente-inkomsten. Indien een geldnemer tijdelijk niet aan zijn renteverplichtingen kan voldoen, worden de rentebetalingen voor een beperkte periode overgenomen*. Dit vergroot de continuïteit van de maandelijkse uitkeringen en geeft de beheerder tijd om tot een structurele oplossing te komen.
*Door een voor dit doel opgerichte factoringentiteit.
Het Zakelijke Hypothekenfonds is met name geschikt voor beleggers die:
Deze propositie biedt een overzichtelijke, transparante en defensieve beleggingsoplossing voor beleggers die rust en inkomensstabiliteit zoeken. De combinatie van maandelijkse kasstromen, vastgoedzekerheden, gematigd rendement en professionele beheerstructuur maakt dit fonds vooral interessant als anker binnen het niet-beursgenoteerde deel van de portefeuille.
Wilt u meer informatie over dit beleggingsidee, dan kunt u dit aanvragen via onderstaande contactknop of bellen met uw contactpersoon bij CapitalCare Company.
Bent u nog geen relatie van ons kantoor? Ook dan staan wij u graag te woord. Wij bieden echter geen losse financiële producten aan. Beleggen in dit fonds kan alleen als onderdeel van een van onze doorlopende arrangementen. Meer informatie over onze arrangementen treft u aan op de pagina Tarieven.
Neem contact op